南洋科技（002389）：电子薄膜领域龙头

　　□宏源证券（000562）李坤阳

　　公司处在快速发展期，正在成为电子薄膜领域的龙头企业。公司募投项目投产产能将于2012年继续释放并贡献业绩，未来在光伏和锂电池领域的功能薄膜空间巨大，预计公司2012年、2013年和2014年每股收益分别为1.10元1.60和2.30元，目前估值具备优势，给予"买入"评级。

　　小天鹅A（000418）：合理股价在10.8元

　　□广发证券（000776）袁浩然

　　2010年底公司完成荣事达资产注入，换股价格8.51元，目前价格稍高于当时换股价格。此次增持股份表明大股东认为目前股价已偏离公司合理价值，底部已现，股价向下有支撑。而美的电器（000527）的增持，表明对小天鹅未来持续稳定发展的信心。预计公司2011年、2012年、2013年每股收益分别为0.90元、1.10元、1.33元，按照2011年12倍市盈率估值，6-12月合理价格在10.8元，维持"买入"评级。

　　永新股份（002014）：新建项目支撑股价

　　□申银万国周海晨

　　公司跟随下游市场稳定增长，新建项目支撑后续成长。作为软塑包装行业的龙头，公司将持续受益于下游快速消费品市场的稳定增长，体现为业绩的抗周期性和股价的防御性。预计公司2012年-2013年每股收益为1.02元和1.32元，目前股价对应2012年-2013年市盈率分别为12.8倍和9.9倍，公司定向增发预案中制定的底价为13.99元，目前股价尚有10%左右的折价，建议增持。

　　山煤国际（600546）：业绩将充分释放

　　□招商证券（600999）卢平王培培

　　公司大部分煤矿属于在建和技改煤矿，2013年后业绩将得以充分释放。按照2013年15倍市盈率估值，目标价43元。目前股价稍高于22.8元的定增价格，对应2012年、2013年市盈率为13倍和9倍。此外，2012年有资产注入预期和业绩可能超预期，维持"强烈推荐"的投资评级。

　　(来源:新民网)