原海通证券分析师叶志刚"抢帽子"操纵市场被罚(图)_新闻台

叶志刚(资料图片)

　　证监会昨日披露，查处海通证券原机械行业首席分析师叶志刚“抢帽子操纵市场案”，没收叶志刚违法所得32万余元，并处以100万元和5年市场禁入。

　　■被前女友举报

　　在被证监会调查之前，叶志刚曾任海通证券研究所首席机械行业分析师。学历为上海交通大学机械设计及理论专业博士的他本被业界认为“前途无量”。2006-2007年他带领海通机械小组连续两年夺得《新财富》行业排名前三、21世纪金牌分析师机械设备类第二。

　　2009年7月31日，海通证券一位员工对传媒透露，“今天上午，电脑部过来两个人，把叶志刚的电脑封存，在公司网络下载了他的聊天记录。”之后关于他被证监会“突击调查”的传闻在业界广泛流传，但一直未有明确定论。

　　昨天证监会宣布调查结果，“经查，2006年9月至2009年4月期间，在海通证券研究所将叶志刚所撰写的研究报告发送客户前，叶志刚利用本人及所控制的其他账户，多次买入研究报告所推荐的多只股票，并在研究报告发送后卖出获利。”按照《证券市场操纵行为认定指引》第三十七条规定，这一行为被认定为“抢帽子交易操纵”。

　　当时业内传闻他和私募合作操纵市场获利达1000万，并可能被罚2000万，但昨天证监会只认定32万，罚100万。

　　传闻中猜测他“出事”的原因有两个，一是与私募分红不均产生内讧，另一个传闻则是他与前女友分手，仅给了6万元分手费，女友不满一怒之下举报。

　　昨天证监会相关部门负责人透露，叶志刚的上述违法行为“是由其前女友举报的”。

　　■暴露“潜规则”

　　昨天海通证券证券代表孙小姐接受记者采访时表示，“叶志刚早已经离开了海通证券。”她还介绍，公司“曾对他做过处罚”。据可查的数据，叶志刚在海通发表的最后一篇报告是2009年7月28日的新股上市分析――《神开股份：国内石油钻井井控设备龙头企业》。

　　据记者了解，从海通离职后，叶志刚一度曾到私募机构任职。

　　业内普遍认为，叶志刚操纵的股票为“宗申动力”。在2006年到2009年，这个股票曾经有两波上涨，一波是从2006年4月开始到2007年12月，涨幅达10倍。另一波是从2008年底到2009年底，涨幅超过4倍。

　　不过记者发现，2007年叶志刚仅在3月27发表过一篇报告。而在2008到2009年也仅发表过4篇研报。

　　而另一个叶志刚关注的热门股中国船舶则是2006-2007年牛市中的大牛股，该股从10元左右起步，最高创下的300元/股的高价，至今无人能破。叶志刚多次出具唱多报告，如其中的一篇称《集团整体上市启动，争做造船业巨无霸》。

　　叶志刚案之所以引人关注，是因为他暴露了研究员的一个行业“潜规则”，就是代客理财。

　　根据我国《证券法》规定，证券公司不得接受客户的全权交易委托，其从业人员也不得私下接受客户委托买卖证券。但利之所趋，包括研究员在内的很多证券从业者还是会以“利润分成”的方式代客理财，客户将资金委托给研究员操作，赚钱部分“三七”或者“二八”分成。

　　而根据证监会的通报，叶志刚进行的是另一个普遍存在的“潜规则”：私募买入，研究员报告推荐，公募接盘，大众投资者买单。